The Taxation of Net Wealth (Impôt sur la fortune nette) (Impuesto Sobre la Riqueza Neta)

Cet article expose les caractéristiques d'un impôt annuel sur la fortune (nette), basé sur une analyse du fonctionnement de cet impôt dans quatorze pays, et en évalue le rôle dans le système d'imposition, en se référant plus particulièrement aux pays en voie de développement. Un impôt sur la fortune peut compléter utilement un impôt sur le revenu des personnes physiques de manière à répartir plus équitablement la charge fiscale qui grève ces personnes et d'atteindre certains objectifs économiques et sociaux. Cet impôt frappe directement la fortune acquise; il établit une distinction entre revenus de travail et autres revenus; il frappe les gains de capitaux non réalisés et les revenus imputés du patrimoine; il fait peser une charge égale sur la valeur identique des biens meubles et immeubles quel qu'en soit le rendement; et il permet une progressivité plus grande. On pourrait également utiliser un impôt sur la fortune comme instrument de réforme pour redistribuer la fortune, en éviter une concentration excessive, et faciliter un emploi plus productif des biens. Malgré les avantages que présente l'impôt sur la fortune, les pays qui l'ont adopté sont relativement rares. En effet, pour être efficace, un impôt sur la fortune exige un appareil administratif extrêmement coûteux et spécialisé en l'absence duquel il n'atteindrait pas ses objectifs. Son introduction dans un pays où cet appareil ferait défaut entraînerait de nouvelles injustices et créerait d'autres problèmes. Etant donné que la plupart des objectifs qu'un impôt sur la fortune se proposerait d'atteindre peuvent l'être également par l'imposition des revenus et du patrimoine, les pays en voie de développement auraient peut-être intérêt à améliorer leurs systèmes d'imposition des revenus des personnes physiques plutôt que d'introduire un impôt nouveau et complexe à faible rendement. Quoi qu'il en soit, il ne faudrait pas considérer un impôt sur la fortune isolément mais plutôt comme supplément d'un système d'imposition globale des personnes physiques adopté plus spécialement en vue de compléter l'impôt de base qu'est l'impôt sur le revenu et d'améliorer les impôts sur le patrimoine. L'expérience de certains pays européens en matière d'impôt sur la fortune prouve que cet impôt est susceptible de jouer un rôle important dans un système fiscal moderne, à condition que les difficultés administratives qu'il soulève soient résolues. /// En este artículo se describen las características de un impuesto anual sobre la riqueza neta, y basándose en el análisis de los resultados obtenidos en 14 países, se evalúa su función dentro de la estructura tributaria, particularmente en lo que se refiere a los países en desarrollo. El impuesto sobre la riqueza neta puede ser útil para complementar el impuesto sobre la renta individual, a fin de lograr una mayor equidad en la tributación personal y alcanzar ciertos objetivos sociales y económicos. Dicho impuesto recae directamente sobre la riqueza acumulada; establece una distinción entre los ingresos provenientes del trabajo y los de las inversiones; grava también las ganancias eventuales de capital y la renta imputada de la propiedad; establece una carga igual sobre bienes de idéntico valor, independientemente de su rendimiento; y permite que haya un escalonamiento más progresivo de la tributación. El impuesto sobre la riqueza neta podría servir también como instrumento de reforma para redistribuir la riqueza, evitar la concentración indebida de fortunas, y dar impulso al uso más productivo de los bienes. A pesar de sus posibles ventajas, los países que han adoptado el impuesto sobre la riqueza neta son relativamente pocos. Para que dicho impuesto sea eficaz, se requiere una estructura administrativa altamente especializada y costosa; de no existir este requisito no se podrán alcanzar los objetivos que con él se persiguen; si se adoptara en esas circunstancias traería probablemente consigo nuevas inequidades y otros problemas. Como gran parte de lo que podría conseguirse mediante un impuesto sobre la riqueza neta puede también obtenerse mediante impuestos sobre los ingresos y sobre los bienes, para los países en desarrollo sería quizá más fácil y más realista mejorar sus actuales sistemas de tributación personal en vez de introducir un impuesto nuevo y complicado cuyo rendimiento es relativamente pequeño. De todas maneras, el impuesto sobre la riqueza neta no debe considerarse aisladamente, sino como complemento del sistema general de tributación personal, y especialmente del impuesto básico sobre la renta, y como una forma de mejorar el sistema de impuestos conexos sobre los bienes. La experiencia de algunos países europeos con el impuesto sobre la riqueza neta indica que si se pueden superar las dificultades administrativas que entraña puede desempeñar una función importante en un sistema fiscal moderno.